Nos experts chez O Patrimoine répondent aujourd’hui à la question du rendement des obligations: suite à leur baisse significative depuis le mois d’août cette année, quelle solution trouver? Entretien.

Chaque année depuis 2012, afin d’optimiser le couple rendement/risque des portefeuilles de nos clients, nous avons privilégié l’achat d’obligations d’entreprises ayant permis d’obtenir un rendement actuariel de 7% environ.

Aujourd’hui, compte tenu des injections de liquidités colossales de la BCE, les obligations par la baisse des taux, ont effectué probablement la majeure partie de leur rentabilité pour 2015.

Leurs perspectives de performances pour l’avenir sont réduites compte tenu dorénavant des rentabilités très faibles des obligations (obligations d’Etat à 10 ans: France 1%, Allemagne 0,7%; obligations d’entreprise de grande qualité 2 à 3% maximum).

Il faut à notre avis prendre ses bénéfices et arbitrer vers d’autres produits procurant du revenu plus significatif.

Quelle stratégie adopter dorénavant?

Face aux rendements quasi nuls des obligations (net d’inflation), dans la même dynamique des versions précédentes, nous vous proposons la version 4 de PROGRESSOR, produit structuré vous permettant d’obtenir un coupon de 10%.

À travers un appel d’offres, nous avons réussi à créer une solution vous apportant un revenu de 10% tout en vous apportant une garantie sur le capital jusqu’à -40% de baisse des marchés actions français. Compte tenu des perspectives de performance futures positives sur les indices actions européens et français, nous pensons qu’avec la baisse du mois d’août, le point d’entrée est intéressant et vient participer au confort offert par le produit.

Pour obtenir un coupon de 10%, il suffit qu’à une des dates anniversaire le marché soit légèrement positif par rapport à la date de lancement du 9 octobre 2015!

Vous souhaitez en savoir plus?

O Patrimoine reste à votre disposition,

Cédric MARC

Cédric MARC a créé son cabinet de gestion de patrimoine à Paris en 1997, ses bureaux à Dubai sont situés Boulevard Plaza Tower, Sheikh Mohammed Bin Rashid Boulevard
Le cabinet « O’PATRIMOINE » a pour mission d’aider les personnes dans le suivi et l’organisation de leur patrimoine et de proposer à ses clients des solutions et produits adaptés en fonction de la situation de chacun.

Le cabinet est membre:

.du Groupe 3AO patrimoine,

.de «la Boétie Patrimoine», association regroupant 23 cabinets dont la mission est de protéger les intérêts de leurs clients face à leurs partenaires,

. de la Compagnie Nationale des Conseils en Gestion de Patrimoine dont le gérant, Cédric Marc, est coprésident pour la région Paris – Ile-de-France.

Les domaines de compétences de son cabinet sont les suivants :

– Droit de la famille : protection du conjoint, testaments, donations, successions, contrats de mariage

– Fiscalité : aide à la déclaration d’impôts IR et ISF en France

– Finances : conseil en investissement, assurances vie (France et Luxembourg), comptes titres, PEA

– Social : préparation à la retraite

– Immobilier, SCPI

O’PATRIMOINE publie également un magazine mensuel, pour plus de renseignements vous pouvez contacter directement :

Cédric MARC (Paris) :cmarc@opatrimoine.fr ou Pierre BRIERE: pbriere@opatrimoine.fr

O’PATRIMOINE GULF
Level 14, Boulevard Plaza Tower One,
Sheikh Mohammed Bin Rashid Boulevard DUBAI
Tel: 044 558 741
www.opatrimoine.fr